Calculadora de ganancias y ROE
Pon el precio de entrada y el de salida, tu margen y el apalancamiento, y te digo cuánto ganas o pierdes en USDT, ya con las comisiones, y qué parte de tu margen es: el ROE que te enseña el exchange.
Ganancia o pérdida, con comisiones+49,17 USDT
ROE sobre tu margen+49,17 %
Antes de comisiones+50 USDT
Comisiones0,83 USDT
Tamaño de la posición1.000 USDT
El precio se mueve un +5 % y, con x10, ganas 49,17 USDT: un 49,17 % de tu margen, ya descontadas las comisiones.
En margen aislado, sin la tasa de financiación (funding) ni deslizamiento. La cifra que vale es la de tu exchange.
Lo que hace el apalancamiento con el mismo movimiento
Un largo con 100 USDT de margen, abierto en 60.000 y con las comisiones que vienen puestas. Este es el ROE si el precio sube o baja un 2 %:
| Apalancamiento | Si el precio sube un 2 % | Si baja un 2 % |
|---|---|---|
| x1 | +1,92 % | -2,08 % |
| x2 | +3,84 % | -4,16 % |
| x5 | +9,59 % | -10,39 % |
| x10 | +19,19 % | -20,79 % |
| x20 | +38,38 % | -41,58 % |
| x50 | +95,94 % | Liquidada |
El movimiento del precio es el mismo en todas las filas; lo que cambia es el tamaño de la posición. Con x50, una bajada del 2 % te liquida antes, porque la liquidación queda a un 1,5 %.
La fórmula que uso
- Tamaño = margen × apalancamiento. 100 USDT a x10: 1.000 USDT.
- Resultado antes de comisiones = tamaño × (salida − entrada) ÷ entrada, con el signo al revés si vas en corto. De 60.000 a 63.000: 1.000 × 5 % = 50 USDT.
- Comisiones = tamaño × comisión al abrir + valor al cerrar × comisión al cerrar. 1.000 × 0,02 % + 1.050 × 0,06 % = 0,83 USDT.
- ROE = resultado con comisiones ÷ margen. 49,17 ÷ 100 = 49,17 %.
Para avisarte de la liquidación uso la fórmula de la calculadora de precio de liquidación, en margen aislado y con un 0,5 % de margen de mantenimiento.
El ROE no es lo que gana tu cuenta
El ROE se mide sobre el margen de esa posición, no sobre todo tu saldo. Un 50 % de ROE con 100 USDT de margen son 50 USDT: si tu cuenta tiene 2.000, ha ganado un 2,5 %.
Con las pérdidas pasa igual, y por eso el ROE asusta más que lo que pierde la cuenta. Lo que conviene vigilar es cuánto de tu cuenta pierdes si sale mal, y eso lo da la calculadora de tamaño de posición.
Lo que la cuenta no incluye
- La tasa de financiación (funding), que pagas o cobras cada pocas horas mientras la posición está abierta. Cuánto es, en la calculadora de funding.
- El deslizamiento: una orden de mercado o un stop se ejecutan al precio que haya, y puede ser algo peor.
- Los descuentos de comisión por volumen operado o por pagar con el token del exchange: si los tienes, cambia los porcentajes.
Cómo se calculan las comisiones está en comisiones maker y taker, y qué hace el apalancamiento, en qué es el apalancamiento.
Preguntas frecuentes
¿Cómo se calcula la ganancia con apalancamiento?
Multiplica el margen por el apalancamiento para tener el tamaño de la posición, y ese tamaño por lo que se movió el precio. Con 100 USDT a x10 y una subida del 5 %, ganas 50 USDT antes de comisiones.
¿Qué es el ROE?
La ganancia o la pérdida dividida entre el margen que pusiste, en porcentaje. Es la cifra que enseñan los exchanges junto a cada posición abierta, aunque allí suele salir sin descontar las comisiones: aquí van descontadas, y por eso sale un poco más baja.
¿Por qué el ROE es tan alto con tan poco movimiento?
Porque el apalancamiento multiplica el movimiento del precio sobre tu margen: con x20, un 1 % del precio es un 20 % de ROE. Hacia abajo pasa lo mismo.
¿Qué comisiones pongo?
Las de tu exchange para futuros: la de maker si abres o cierras con orden límite, y la de taker si lo haces a mercado o con un stop. Las que vienen puestas, 0,02 % y 0,06 %, son un ejemplo.
¿Sirve para un corto?
Sí. Elige corto: ganas si el precio de salida queda por debajo de la entrada y pierdes si queda por encima.
¿Cuenta el funding?
No. La tasa de financiación depende de cuánto tiempo tengas la posición abierta y de cómo cambie la tasa. Para calcularla aparte está la calculadora de funding.